增量资金持续流入ETF，首批主动ETF落地进入冲刺阶段
近三个月全市场ETF份额增加4125亿份、增幅13.7%，最新份额超3.42万亿份；总规模增加1979亿元、增幅4.2%，最新规模达4.95万亿元。以9月28日为例，全市场股票ETF净流入超246亿元，其中宽基ETF净流入近120亿元，跟踪科创50指数的ETF净流入逾40亿元。
AI 关注原因：主动ETF首批产品已完成上市前现场检查，处于落地冲刺阶段，涉及基金管理人与券商银行等生态各方准备。
#证监会
证券时报·基金精选 X·美国证交会* 美国证交会：如何做有韧性的投资者
了解如何成为一名有韧性的投资者，可以帮助你抵御不确定性，尤其是在市场波动和经济逆风时期。提前为潜在变化做好准备，可以帮助你坚持到底。 了解更多：https://bit.ly/4yDJmdI
新浪财经·7×24 统计显示9月证监罚单约60张创年内新高，今年合计超260张
据记者结合Wind、易董等数据统计，今年证监系统（证监会及各地证监局、交易所）对券商及分支机构、从业人员合计开出超260张罚单，涉及超50家券商，较2025年前三季度明显放量。其中9月单月约60张，创年内新高。
X·美国证交会* 美SEC交易市场部就交易所与经纪商关联征求意见
本周，交易与市场部工作人员发布了一份声明，并就注册的国家证券交易所交易证券期货与介绍经纪商之间的关联问题，征求您的意见。 了解更多：https://www.sec.gov/newsroom/speeches-statements/tm-statement-affiliations-093026
X·美国证交会* 美国证交会提出修订托管规则，涉及投资顾问与基金托管加密资产
美国证交会（SEC）提出一项提案，拟修订托管规则，移除妨碍投资顾问提供加密相关投资建议的监管障碍，以扩大投资者选择。该提案涉及投资顾问和基金在联邦框架下如何托管加密资产，更多细节见SEC新闻稿。
X·美国证交会* 美证交会提议加密资产托管新规
今天 🚨：委员会提议了新规则和修正案，为注册投资顾问和受监管基金（即注册投资公司和业务发展公司）的加密资产托管提供量身定制的框架。
中国基金报·公募 《金融产品网络营销管理办法》施行首日 基金公司叫停大V、MCN营销合作并披露第三方平台名单
《金融产品网络营销管理办法》9月30日实施，落地首日多家基金公司叫停与“大V”“小V”、MCN素人号的基金网络营销合作，存量合同也不再执行。嘉实基金、易方达基金率先在官网披露通过第三方互联网平台营销的信息，包括支付宝App、微信App-理财通小程序、京东金融App、陆基金App、天天基金App等代销机构，以及小宇宙、视频号、小红书等官方账号运营平台，嘉实基金表示将每月更新。
第一财经·A股 多家在港中资券商收紧内地投资者交易，兴证国际、国泰君安国际已实施
第一财经获悉，多家在港中资券商已收紧内地存量业务，内地投资者在内地登录账户只能卖出和出金，不能入金和买入，关键判断依据是登录IP是否显示在内地。兴证国际自9月7日起、国泰君安国际自9月26日起实施相关限制，东方金控通知10月份开始实施，招商证券国际、华泰国际等尚未作出相关限制。
X·美国证交会* SEC发布特斯拉及共同基金董事论坛无异议函
美国证交会（SEC）公布了公司金融部和投资管理部工作人员出具的无异议函链接，涉及特斯拉公司以及共同基金董事论坛（Mutual Fund Directors Forum）。
X·美国证交会* 美SEC简化散户股东投票流程
本周：美国证交会采取措施，简化散户投资者通过股东投票表达意见的流程。 通过一系列无异议函，美国证交会工作人员为希望让散户股东就重要事项拥有更灵活投票方式的上市公司和投资基金提供了更大的确定性。
X·美国证交会* SEC主席称近一年半583家公司IPO
主席 @SECPaulSAtkins 谈“让IPO再次伟大”：“过去一年半，我们有583家公司上市。” “这比拜登政府上一届一年半增长了75%……我想保持我们公开市场的强劲。”
中证网·基金 中金开元旅业商业REIT获证监会准予注册批复
9月30日，中金开元旅业封闭式商业不动产证券投资基金（简称“中金开元旅业商业REIT”）正式获得证监会准予注册的批复，该基金已于近日获得上交所无异议函。原始权益人及运营管理机构为开元旅业集团全资子公司杭州汉嵊，目前管理运营3家拟入池酒店，2025年平均入住率67%、平均经营毛利率31%。首次发行拟投资杭州开元名都、温州开元名都及嵊州开元名都三个项目。
中国证监会·公募基金注册批复 证监会准予中金开元旅业封闭式商业不动产证券投资基金注册
证监会批复准予中金基金管理有限公司注册中金开元旅业封闭式商业不动产证券投资基金，基金类型为契约型封闭式，基金合同期限34年，募集份额总额6亿份。中信银行股份有限公司担任基金托管人，公司应自批复下发之日起6个月内进行募集活动，募集期限自份额发售之日起不得超过3个月。
中国经济网·基金 兴银瑞衡双利债券发起拟发行 拟任基金经理李浩8只产品任职回报亏逾18%
兴银基金9月30日发布兴银瑞衡双利债券型发起式证券投资基金份额发售公告，该基金募集申请已于2026年9月15日获证监会准予注册，10月8日通过公司直销柜台公开销售，发起资金认购不低于一千万元且持有期不少于三年。拟任基金经理李浩目前管理17只基金，其中8只任职回报亏逾18%，包括兴银策略智选混合A/C、兴银中证港股通科技ETF发起式联接A/C等。
中国政府网·部门文件 中国人民银行等八部门联合印发《关于金融支持服务业扩能提质的指导意见》
中国人民银行、金融监管总局、中国证监会、国家发展改革委等八部门联合印发《关于金融支持服务业扩能提质的指导意见》，提出促进金融资源更多投向服务业重点领域和薄弱环节。文件旨在贯彻落实党中央、国务院决策部署，促进服务业优质高效发展，增强政策支持的针对性有效性。
中国人民银行·新闻发布 中国人民银行等八部门联合印发《关于金融支持服务业扩能提质的指导意见》
中国人民银行、金融监管总局、中国证监会等八部门联合印发《关于金融支持服务业扩能提质的指导意见》，从提升金融机构支持服务业专业能力、加大生产性和生活性服务业金融支持、做强做优金融服务业等方面提出19项工作举措。
国家金融监督管理总局·监管动态 金融监管总局、科技部等部门联合召开科技保险交流推进会 部署下一步重点工作
金融监管总局、科技部等部门联合召开科技保险交流推进会，金融监管总局副局长丛林、科技部副部长邱勇出席讲话。2026年1月至8月，科技保险为科技活动提供风险保障8.7万亿元，同比增长66.9%，经营主体由初期4家试点增至60余家。会议部署扩大保险覆盖面、优化全链条产品，并启动科技保险主题宣传活动。
证券日报·基金 从“有什么卖什么”到为长钱量体裁衣 公募基金推动供给端调整
公募基金产品供给逻辑从“有什么卖什么”转向为长钱量体裁衣，权益类基金规模从2024年6月末的6.65万亿元增至2026年6月末的9.71万亿元，ETF规模同期从2.47万亿元增至4.74万亿元。
财新周刊* 财新观察：证监会拟对17起案件线索的吹哨人给予奖励
证监会宣布拟对17起案件线索的吹哨人给予奖励，这是《证券期货违法行为吹哨人奖励工作规定》实施近9个月后的首批吹哨人奖励申领。国内吹哨人奖励制度历经2014年《证券期货违法违规行为举报工作暂行规定》最高30万元、2020年初修订后上限提至60万元，2025年底证监会会同财政部修订形成《吹哨人奖励规定》。
X·美国证交会* 美国证交会介绍特朗普账户
不只是为新生儿：任何拥有社会安全号码的18岁以下美国儿童都有资格开设特朗普账户！ 了解特朗普账户的全部信息，以及它们如何帮助为孩子的未来提供资金。 https://www.investor.gov/TrumpAccounts
基金业协会·协会要闻 基金业协会举办2026年公募基金督察长系列培训，上海、北京、深圳三地共170余人次参加
基金业协会在证监会指导下分地域、多形式组织2026年公募基金督察长系列培训，6月26日联合上海市基金同业公会举办上海专场，9月18日与北京基金小镇、深圳市投资基金同业公会合作以“面授+直播”形式在北京、深圳同步开展，共计170余人次参加。
X·美国证交会* SEC交易与市场司司长谈代币化与加密
Jamie Selway（美国证交会交易与市场司司长）在@BloombergTV上表示： “代币化和加密最近被政治化了。但这本质上并不是一个政治化的功能……国家在发展这些市场方面的成功，应该得到两党的良好支持。”
中国证监会·公募基金注册批复 证监会准予招商资管招商蛇口封闭式商业不动产证券投资基金注册
证监会批复准予招商证券资产管理有限公司注册招商资管招商蛇口封闭式商业不动产证券投资基金，基金类型为契约型封闭式，基金合同期限28年，募集份额总额10亿份。基金管理人为招商证券资产管理有限公司，基金托管人为招商银行股份有限公司，公司应自批复下发之日起6个月内进行募集，募集期限自基金份额发售之日起不得超过3个月。
中国证监会·公募基金注册批复 证监会准予华夏华润电力燃煤发电封闭式基础设施证券投资基金注册
证监会批复准予华夏基金管理有限公司注册华夏华润电力燃煤发电封闭式基础设施证券投资基金，基金类型为契约型封闭式，基金合同期限20年，募集份额总额7亿份。基金管理人为华夏基金管理有限公司，基金托管人为招商银行股份有限公司。公司应自批复下发之日起6个月内进行募集活动，募集期限自基金份额发售之日起不得超过3个月。
中国证监会·公募基金注册批复 证监会准予长城华能燃煤发电封闭式基础设施证券投资基金注册
证监会批复准予长城基金管理有限公司注册长城华能燃煤发电封闭式基础设施证券投资基金，基金类型为契约型封闭式，基金合同期限27年，募集份额总额10亿份。中国农业银行股份有限公司为基金托管人，公司应自批复下发之日起6个月内进行募集活动。
X·美国证交会* 美国证交会推荐复利计算器
庆祝复利的力量，用 https://Investor.gov 复利计算器看看你的钱💰随时间🕑可能如何增长： 🔗: https://www.investor.gov/financial-tools-calculators/calculators/compound-interest-calculator
中国证监会·证监会要闻 中国证监会拟对17起案件线索的“吹哨人”给予奖励
中国证监会拟依据《证券法》等对17起案件线索的“吹哨人”给予奖励，涉及沈阳远大智能、新疆冠农、海南大东海、吉林利源精制、山东未名生物医药等信息披露违法违规案及多起内幕交易、私募违规、非法经营证券业务案。
证券日报·基金 引入长钱、盘活存量 不动产私募投资基金常态化可期
证监会近日发布《关于资本市场支持构建房地产发展新模式的意见》，提出持续推进不动产私募投资基金试点工作。试点自2023年2月启动以来已在保障性住房、商业经营用房等领域取得阶段性成效，但税负水平、长期资金供给和专业管理人储备等瓶颈仍制约其规模化发展。受访人士认为，随着制度完善和试点经验积累，不动产私募投资基金常态化可期。
X·美国证交会* 美SEC发布创新豁免声明
声明链接见下方 ⬇️ https://www.sec.gov/newsroom/speeches-statements/uyeda-statement-innovation-exemption-091726
X·美国证交会* 美SEC发布Peirce创新豁免声明
声明链接见下方 ⬇️ https://www.sec.gov/newsroom/speeches-statements/peirce-slumber-number-innovation-exemption-statement-091726?utm_medium=email&utm_source=govdelivery
X·美国证交会* SEC专员Peirce就创新豁免发声明
阅读：委员@HesterPeirce关于美国证交会“创新豁免”的声明 ⬇️
中国政府网·政策解读转载自 人民日报 国办印发通知治理中小企业回款难，提出4方面10条措施
国务院办公厅近日印发《关于加强中小企业回款难问题治理有关工作的通知》，提出4方面10条措施，推动中小企业回款难问题整体好转。通知要求制定完善行业结算支付管理规定，明确账期起算节点、支付方式及流程、验收标准及期限、最长付款期限等付款四项关键要素，并推动龙头企业率先践行自货物、工程、服务交付之日起60日内以现金方式支付账款的承诺。
中国证监会·公募基金注册批复 证监会准予国金嘉泽新能源封闭式基础设施证券投资基金注册
证监会批复准予国金基金管理有限公司注册国金嘉泽新能源封闭式基础设施证券投资基金，基金类型为契约型封闭式，基金合同期限16年，募集份额总额3亿份。交通银行股份有限公司担任基金托管人，公司应自批复下发之日起6个月内进行募集活动。
中国证监会·证监会要闻 中国证监会发布《期货公司监督管理办法》及配套实施公告
中国证监会修订发布《期货公司监督管理办法》并同步制定《关于实施〈期货公司监督管理办法〉有关事项的公告》，将期货公司业务分为基础类业务（境内期货经纪、期货交易咨询）和交易类业务（期货做市交易、期货资产管理、衍生品交易）。
中国证监会·证监会要闻 证监会就*ST卓然财务造假作出行政处罚事先告知
证监会近日对上市公司上海卓然工程技术股份有限公司（*ST卓然）涉嫌定期报告等财务数据虚假记载作出行政处罚事先告知，拟对上市公司罚款1250万元，对6名责任人合计罚款3580万元，对实际控制人采取10年证券市场禁入。*ST卓然涉嫌触及重大违法强制退市情形，上交所将依法启动退市程序；证监会同时对本案所涉会计师事务所执业行为正式立案调查。
中国人民银行·新闻发布 国新办举行金融领域十五五规划发布会 央行证监会外汇局介绍落实举措
国务院新闻办9月10日举行发布会，中国人民银行副行长陆磊、金融监管总局副局长丛林、证监会副主席李超、国家外汇局副局长李斌介绍金融领域贯彻落实十五五规划、推动金融强国建设情况。陆磊表示，《金融强国建设十五五规划》已正式出台，人民银行制定印发了本系统十五五改革发展规划并配套出台9份相关领域行动方案。李超介绍十五五期间资本市场八方面工作，包括提高制度包容性、增强内在稳定性、健全多层次市场体系等。
国家金融监督管理总局·监管动态 国新办举行金融领域十五五规划发布会 央行、金融监管总局、证监会、外汇局介绍落实安排
国务院新闻办举行“开局起步‘十五五’”系列主题新闻发布会，中国人民银行副行长陆磊、金融监管总局副局长丛林、证监会副主席李超、国家外汇局副局长李斌介绍金融领域贯彻实施“十五五”规划、推动金融强国建设有关情况。
中国证监会·证监会要闻 国新办举行金融领域“十五五”规划新闻发布会 证监会介绍资本市场八方面工作
国务院新闻办9月10日举行“开局起步‘十五五’”系列主题新闻发布会，中国人民银行副行长陆磊、金融监管总局副局长丛林、中国证监会副主席李超、国家外汇局副局长李斌介绍金融领域贯彻实施“十五五”规划、推动金融强国建设有关情况。
中国证监会·公开征求意见 证监会就《私募投资基金募集监督管理办法（征求意见稿）》公开征求意见
中国证监会起草《私募投资基金募集监督管理办法（征求意见稿）》，自2026年9月4日起向社会公开征求意见，反馈截止时间为2026年10月4日。该办法为贯彻落实《私募投资基金监督管理条例》制定，旨在规范私募投资基金募集业务活动，保护投资者以及相关当事人合法权益。公众可通过电子邮件或通讯地址向证监会市场二司提出反馈意见。
中国证监会·证监会要闻 证监会就《私募投资基金募集监督管理办法（征求意见稿）》公开征求意见
中国证监会就《私募投资基金募集监督管理办法（征求意见稿）》向社会公开征求意见，反馈意见将用于修改完善后按程序发布实施。办法共七章四十五条，内容包括明确卖者尽责买者自负原则、完善合格投资者资产规模与收入水平及投资经历等认定标准、压实管理人与销售机构适当性管理和风险揭示义务、完善募集结算专用账户等资金安全机制，并明确监督管理和法律责任。